隨著發(fā)行主體由首批9家銀行擴(kuò)容至102家，大額存單逐漸走入市民的理財視野。記者了解到，青島多家銀行也開始推出新的大額存單產(chǎn)品，有的三年定期利率比同期的國債產(chǎn)品還要高。對于手中有30萬元以上理財資金的市民來說，大額存單和國債哪個更劃算呢?

大額存單起點高但期限選擇靈活

國債的購買起點是100元，而大額存單的個人投資起點是30萬元，機(jī)構(gòu)投資人則不低于1000萬元。如此看來，國債更加平民，而大額存單則走“高冷”路線，面向理財資金在30萬元以上的市民。

雖然大額存單的起點較高，但購買時間和期限比較靈活。比較來看，目前國債是每月的10日，而大額存單則只要有份額，到銀行隨時都可以買得到。而且選擇投資期限也比較多，1個月，3個月，6個月，9個月，1年，18個月，2年，3年，5年等都可以選擇。國債的投資期限只有兩種選擇，3年和5年。

收益率目前國債略高于大額存單

記者調(diào)查島城多家銀行了解到，新的大額存單大幅提高利率水平，三年定期利率可達(dá)4.55% ，遠(yuǎn)超3.25%的定期存款。兩年期為3.64%，18個月3.63%，一年期2.8%，9個月2.79% ，半年2.52%，3個月2.24%，1個月2.23%，全部超過同等期限定期存款利率，基本為同期央行基準(zhǔn)利率的1.4倍。而三年國債的票面利率目前是4.92%，五年期的票面利率為5.32%。從這點來看，國債收益略高于大額存單。

7月30日，中國人民銀行下屬全國銀行間同業(yè)拆借中心宣布，大額存單發(fā)行主體范圍由首批9家銀行擴(kuò)容至102家。記者了解到，目前青島除了中、農(nóng)、工、建、交等9家銀行發(fā)行了首批大額存單外，近期光大銀行、華夏銀行等10家全國性銀行，青島銀行、青島農(nóng)商行等農(nóng)村合作金融機(jī)構(gòu)也加入大額存單的發(fā)行隊伍。

融360分析師劉銀平分析認(rèn)為，由于國債和大額存單都屬于保守型理財產(chǎn)品，風(fēng)險都很低，因此利率都不是很高，甚至不及部分小銀行的定期存款利率。不過隨著利率市場化的不斷推進(jìn)以及越來越多的銀行參與大額存單發(fā)行，未來大額存單利率會出現(xiàn)分化，部分小型銀行為了攬儲可能積極推出高利率大額存單。

提前贖回大額存單收益折損多

融360數(shù)據(jù)分析，國債和大額存單持有未到期均不可轉(zhuǎn)讓，但是可以提前贖回，不過兩者在計息方式上有很大不同。大額存單如果提前贖回，除了農(nóng)行可以部分計息，其他銀行均按照活期計息。而國債就靈活了很多：持有6個月以內(nèi)贖回不計息，滿6個月不滿24個月按票面利率計息同時扣除180天利息，滿24個月不滿36個月按票面利率計息并扣除90天利息，滿36個月不滿60個月，按票面利率計息并扣除60天利息，同時要收取1‰手續(xù)費(fèi)。

比如投資者買了30萬元3年期國債 ，到滿2年的時候取出，可以獲得的收益為：300000×4.5%×2-300000×4.5%×90÷365-300000×1‰=23371.23元。如果買了30萬元3年期大額存單，利率為4.55%，持有2年時贖回只能按照活期計息，利率0.35% ，可以獲得的收益為：300000×0.35%×2=2100元。同樣是30萬元3年期，提前贖回的話，兩者收益相差十倍多。

城市信報/信網(wǎng)記者 孫曉琳